Коллерируется что это значит

Какие монеты не следуют за рынком, а какие ходят за биткоином? Корреляция альткоинов и BTC

коллерируется что это значит

Представляем вам перевод статьи основателя Hodlbot Энтони Хи, в которой автор анализирует корреляцию BTC, топ-200 альткоинов и общей капитализации рынка, а также дает практические советы по формированию менее рискового крипто портфеля.

На рынке бывали дни и получше

В последнее время мы столкнулись с существенной коррекцией на криптовалютном рынке [дата написания статьи — 25 июня 2018]. Скептики смеются, трейдеры спасаются бегством, и даже ХОДЛеры обеспокоены происходящим.

Вся стартовая страница coinmarketcap красная. И каждый семидневный график цены выглядит так, будто он был просто скопирован с предыдущей монеты ленивым дизайнером.

В такие моменты мы должны задаться вопросом:

  • Коррелируют ли все криптовалюты с рынком?
  • Существуют ли монеты, устойчивые к существенным рыночным движениям?

Эта тема давно интересовала меня. Итак, я собираюсь проанализировать статистические данные и попытаться ответить на следующие вопросы:

  • Сколько монет сильно коррелируют с рынком?
  • Сколько монет сильно коррелируют с Биткоином?
  • Какие монеты меньше всего коррелируют с рынком?
  • Какие монеты меньше всего коррелируют с Биткоином?
  • Как топ-20 монет по рыночной капитализации коррелируют друг с другом?

Статистические данные

Мы проанализируем исторические данные Coinmarketcap за 2 года с 22 июня 2016 года по 20 июня 2018 года.

Данные бирж могут сильно различаться, поэтому мы берем цифры Coinmarketcap. Coinmarketcap рассчитывает средневзвешенный показатель цен всех бирж.

Критерии и выборка

  1. Мы рассматриваем монеты на Coinmarketcap, по которым есть статистические данные по крайней мере за 120 дней.
  2. Мы выбираем только топ-200 монет по рыночной капитализации. Я хочу сосредоточиться на токенах со средней и крупной капитализацией, потому что они предоставляют большую ликвидность и имеют более существенные торговые объемы.

Давай начинать!

Во-первых, нам необходимо получить данные за два года. Coinmarketcap не предоставляет такой возможности. Нам пришлось бы самостоятельно выписывать эти цифры со скриншотов Coinmarketcap, но, к счастью, люди уже сделали это.

Мы можем использовать Сoinmarketcappy для получения исторических данных по общей рыночной капитализации, а также CoinMarketCap-Historical-Prices для получения статистических данных отдельных монет.

Сколько монет сильно коррелируют с рынком?

Прежде чем мы начнем анализировать результаты, давайте рассмотрим пример расчета корреляции между BTC и рынком.

Чтобы не удваивать рыночную капитализацию BTC, мы исключаем ее из общей рыночной капитализации.

Остальная часть рыночной капитализации = общая рыночная капитализация — индивидуальная рыночная капитализация

Суммарная рыночная капитализация была скорректирована путем вычета рыночной капитализации BTC

Суммарная рыночная капитализация была скорректирована путем вычета рыночной капитализации BTC, чтобы избежать двойного счета.

Теперь мы можем рассчитать коэффициент корреляции Пирсона между двумя этими показателями за весь период.

Коэффициент корреляции показывает направленность и силу взаимосвязи

Коэффициент «+1» означает, что анализируемая пара всегда будет изменяться в одном направлении. И наоборот, коэффициент корреляции «-1» означает, что анализируемая пара всегда будет изменяться в противоположном направлении. Если коэффициент корреляции равен «0», то это значит, что между анализируемыми монетами не прослеживается линейная зависимость.

Вот корреляционная матрица между BTC и рынком:

0,92 – это коэффициент корреляции между BTC и рынком

Все, что нам нужно сделать теперь, это повторить эти несложные вычисления для каждой монеты из топ-200. Затем мы можем построить гистограмму и график плотности распределения всех коэффициентов корреляции.

Наш график показывает, что большинство монет из топ-200 сильно коррелируют с рынком.

  • Показатель корреляции 75% монет из топ-200 — 0,67 или выше.
  • Показатель корреляции 50% монет из топ-200 — 0,80 или выше.

Эти цифры свидетельствуют о том, что, когда рынок будет расти, большинство монет также, вероятнее всего, начнут расти. А когда рынок начнет падать, они обязательно последуют за ним.

Сколько монет сильно коррелируют с Биткоином?

Биткоин — это король криптовалют. Хотя показатель его доминирования на рынке не такой, как был прежде, у многих людей создается впечатление, что большинство криптовалют следуют строго за ценовым движением BTC.

Давайте разберемся, правда ли это.

Чтобы вычислить корреляцию между каждой монетой из топ-200 и BTC, мы будем использовать тот же метод. Давайте проанализируем Ethereum.

Вычисление корреляции между рыночной капитализацией ETH и рыночной капитализацией BTC

Так как у нас есть исторические данные по рыночной капитализации как BTC, так и ETH, мы можем вычислить показатель корреляции двух монет за весь необходимый период времени.

0,87 — коэффициент корреляции между BTC и ETH

После выполнения подобного расчета для каждой монеты из топ-200 мы можем построить график плотности:

Большинство топ-200 монет по рыночной капитализации коррелируют с BTC.

  • Показатель корреляции 75% монет из топ-200 — 0,44 или выше.
  • Показатель корреляции 50% монет из топ-200 — 0,67 или выше.

Тем не менее, похоже, что корреляции между токенами из топ-200 и BTC слабее, чем корреляции между топ-200 и рынком.

Изначально я полагал, что, поскольку доминирование BTC падает, то мы увидим более низкую корреляцию между BTC и общим рынком Как ни странно, похоже, что это не так. Когда в начале 2017 года в процентном отношении Биткоин ослабил свои позиции на рынке, корреляция между BTC и рынком не последовала этой тенденции.

Коэффициент был рассчитан с использованием последних статистических данных за 120 дней. Метод «rolling window» используется для сглаживания и делает графики более четкими.

Какие монеты из топ-200 меньше всего коррелируют с рынком?

Мы можем просто отсортировать ранее рассчитанные показатели корреляции в порядке возрастания.

Топ-20 монет с наименьшим показателем корреляциями относительно рынка

Очень мало монет отрицательно коррелируют с рынком. Я не удивлен, увидев в верхней части списка токен MakerDAO Dai. Все-таки Dai – это «стабильная монета».

Какие монеты из топ-200 меньше всего коррелируют с Биткоином?

Топ-20 монет с наименьшим показателем корреляциями относительно BTC

Есть еще несколько монет, которые отрицательно коррелируют относительно BTC. Интересно отметить, что Bitcoin Cash и другие форки Биткоина не являются лидерами этого списка.

Как монеты из топ-20 коррелируют друг с другом?

Гарри Марковиц, отец современной портфельной теории, отмечает, что наиболее важным показателем риска является вклад (доля) актива в общий показатель портфельного риска, а не риск актива в изоляции.

Это означает, что, включив в портфель активы с низкой или отрицательной корреляцией, вы можете уменьшить общую дисперсию и, следовательно, снизить риск вашего портфеля.

В топ-20 монет мы можем отметить пары, в которых отдельные монеты имеют низкие показатели корреляции друг с другом, например: BTC и Vechain, Dash и Vechain, Ethereum Classic и NEM.

Наличие подобных пар монет и обеспечивает диверсификацию, и может значительно снизить риск портфеля.

Недостатки коэффициента корреляции Пирсона

Мы провели достаточно интересный анализ, но я хочу рассмотреть некоторые недостатки (или ограничения) коэффициента корреляции Пирсона.

Коэффициент корреляции Пирсона рассматривает линейные отношения.

Линейные отношения легко моделировать и легко анализировать. Однако отношения между многими активами являются нелинейными (например, полиномиальными, экспоненциальными и т.п.). В таких случаях коэффициент корреляции Пирсона излишне упрощает взаимосвязь активов.

Со временем корреляция изменяется.

Коэффициент корреляции Пирсона отображает точный показатель за весь анализируемый период времени. Но он не отображает изменения с течением времени.

Я хочу показать этот график в качестве примера того, как корреляции могут меняться со временем. Тот факт, что что-то коррелировало определенным образом в прошлом, не означает, что подобная корреляция сохранится в будущем. За 30 дней показатель корреляции фиксирует серию взлетов и падений.

Какой вывод я могу сделать из этого? Мы все еще находимся на ранней стадии развития отрасли, где движения, динамика и зависимости между криптовалютами не урегулированы. Поэтому, эти данные довольно интересны и могут рассказать нам о прошлом, но их нужно рассматривать немного скептически, двигаясь в будущее.

Хотите зарабатывать на крипте? Подписывайтесь на наши Telegram каналы!

41 коммент28 174 просмотра

Источник: http://bitstat.top/blog.php?id_n=3910

Корреляция — это просто

коллерируется что это значит

  • Пишу на заказ дипломные, курсовые, магистерские работы по психологии, а также рефераты и эссе; делаю контрольные, отчеты по практике и статистические расчеты.Я профессиональный психолог и автор работ по психологии с многолетним стажем. Выступаю как индивидуальный предприниматель (ИП): заключаю договор, выдаю чеки об оплате.Помогаю студентам-психологам более 12 лет (этот сайт существует с 2007). Делаю качественно и быстро. Помогу даже с очень трудными темами.Вы всегда можете узнать у меня, как идут дела с дипломной; оперативно передать пожелания руководителя; спросить то, что не понятно. Я всегда на связи.Опишите ситуацию, и я скажу стоимость написания вашей работы.

/ Статистические расчеты / Анализ взаимосвязей / Корреляция

Научные термины пугают и притягивают одновременно. Термин «корреляция» все чаще можно встретить на страницах газет, по радио, на телевидении. Им козыряют экономисты, политологи, аналитики. Но, похоже, частота использования этого термина в СМИ отрицательно коррелирует с уровнем его понимания потребителями.

В переводе на простой язык, сказанная фраза означает следующее: «Чем чаще используется термин «корреляция», тем менее точным становится содержание этого понятия в сознании людей». В реальности, возможно, это и не так – исследования не проводились. Но важно другое – корреляция в обыденном понимании отражает взаимосвязь между явлениями.

Взаимосвязи вокруг нас

В человеке живет интуитивное ощущение взаимосвязи всех явлений. В фантастическом рассказе Рэя Брэдбери герой попадает в далекое прошлое и, нарушая запрет, сходит с тропы. Он лишь раздавил бабочку. Но вернулся в другой мир, с другим языком и даже президентом. Все связано вокруг

При чем здесь корреляция? А при том, что пытливое сознание человека пытается выявлять корреляции. Зная взаимосвязи между явлениями, на них можно влиять, ими можно управлять.

Я не буду «грузить» вас математической терминологией, сложными формулами. Давайте разберемся в сути этого понятия; уясним что значит отрицательная и положительная корреляция; значимая и незначимая.

Понятие корреляции

Слово «корреляция» происходит от латинского «correlatio», что означает «соотношение» или «взаимосвязь».

Взаимосвязь присуща многим явлениям. Например, кепка, надетая на голову, связана с ней – куда голова, туда и кепка. Или палочка в руке дирижёра – они взаимосвязаны, и она послушна руке хозяина, полету его вдохновения. Но можно ли говорить, что их движения коррелируют между собой? Нет, и вот почему.

Функциональная связь

Палочка и рука взаимосвязаны и эта связь – функциональная. Она детерминирующая – жестко связывает между собой объекты. Если дирижёр сосредоточен и крепко держит палочку, то в их согласованном движении не будет моментов, когда которых рука движется в одну сторону, а палочку – в другую. Корреляционная связь совсем иной природы.

Посмотрим за спину нашего дирижёра. В зале сидят слушатели, любители музыки. Они испытывают какие-то эмоции. Их переживания, возможно, как-то связаны с уровнем их музыкального образования. Чем больше они знают про музыку, тем выше их эмоциональный отклик. Эта связь — корреляционная.

Корреляционная связь

В отличие от функциональной связи, корреляция отражает не жесткую зависимость между явлениями. Кто-то очень подкован теоретически, но эмоциональный отклик на музыку слабый. Другой мало образован, но его «пробило» на эмоции. Такая связь называется случайной, стохастической. И это сфера статистики – науки, занимающейся не отдельными явлениями, а массовыми.

ЭТО ИНТЕРЕСНО:  Адюльтер что это значит

Итак, корреляция отражает не функциональную, а статистическую случайную связь между явлениями (переменными). Почему случайную? Потому что заранее не известно, кто и как из слушателей будет реагировать на музыку. Но если статистический (массовый) расчет показал положительную корреляцию между образованностью и эмоциональным откликом, то это дает основания для важных выводов. Знание корреляционной связи позволяет предсказывать.

В данном примере мы с большой долей вероятности сможем утверждать, что из двух слушателей более эмоционально слушал тот, кто более образован. Это не будет однозначный вывод, ведь связь у нас не функциональная. Это будет вывод статистический, вероятностный – мы всегда можем ошибиться. Но вероятность этой ошибки не велика и заранее известна. Она называется «уровень статистической значимости». Как видим, без математики в этом вопросе все-таки не обойтись.

Коэффициент корреляции

В повседневной жизни, говоря о корреляции, например, успеха и затраченных усилий или ощущения счастья и материального достатка, мы опираемся на мифы, интуицию или досужие домыслы. Эти величины трудно измерить, перевести на язык цифр потом строго доказать их взаимосвязи. Но если мы имеем дело с явлениями, которые можно измерить, то здесь корреляцию можно рассчитать и получить коэффициент, который будет отражать силу и направление взаимосвязи.

Например, мы взяли группу из 20-ти человек и определили для каждого два параметра: возраст (посмотрели паспорт) и уровень оптимизма (провели психологический тестирование). Эти данные нужно занести в так называемую таблицу исходных данных и загрузить в статистическую программу. В итоге получим значение коэффициента корреляции. Не стоит пугаться этого числа, разгадать его тайны не так сложно.

Коэффициент корреляции может принимать численные значения в диапазоне от -1 до +1. Для анализа важны два показателя:

  • Знак коэффициента корреляции (положительный или отрицательный).
  • Абсолютное значение коэффициента корреляции (то есть, без учета знака, «по модулю»).

Отрицательная связь не значит плохая, положительная не значит хорошая

Если расчет корреляции между возрастом и оптимизмом среди испытуемых дал отрицательный показатель, это значит следующее: с годами растет оптимизм. То есть, чем выше возраст испытуемого, тем более оптимистично он смотрит на жизнь (мудрецы).

Но мы могли получить и обратный результат – отрицательную корреляцию между возрастом и оптимизмом. То есть, чем больше прожитых лет, тем меньше хорошего видится вокруг (скептики).

Если выборка подобрана правильно (репрезентативна), то она отражает ключевые особенности всех людей (или почти, например, живущих в большом городе). Тогда, полученные коэффициенты корреляции, дают важную информацию. Ее можно использовать, например, при приеме на работу. В случае положительной корреляции на должность менеджеров по продажам стоит брать людей постарше – они будут оптимистичны и доброжелательны.

Сила взаимосвязи – большая сила

Вы, наверное, уже догадались, что величина коэффициента корреляции отражает силу взаимосвязи между показателями. Чем больше численное значение по абсолютной величине (без учета знака), тем сила взаимосвязи больше.

Представим, что в нашей группе корреляция между возрастом и оптимизмом равна +1. Это значит, что, взяв любых двух человек из этой группы и узнав их возраст, мы точно сможем предсказать, кто из них более оптимистичен? Кстати, вы уже поняли кто? Правильно, тот, кто старше.

А если корреляция равна -1, то в этой группе тот, кто моложе, более позитивно смотрит на мир. И это без всяких исключений! А вот если корреляция будет -0,9, значит в закономерности есть сбой — один или два человека в преклонных годах имеют высокий оптимизм. Они и нарушают общую закономерность и «снижают» коэффициент корреляции.

А теперь попробуйте сами объяснить, что значит, если коэффициент корреляции равен 0? Правильно, в этом случае никакой связи между переменными нет. Невозможно, зная возраст, предсказать позитивность взгляда на мир. И, наоборот, нельзя, зная оптимизм двоих испытуемых, сказать, кто старше. Но и эту информацию можно использовать. При поиске оптимистов для работы в «отделе бесперспективных проектов» не стоит смотреть на возраст.

Вывод

Надеюсь, теперь термин «корреляция» вас не пугает. Уверен, что вы сможете отличить функциональную связь (движение мышки и курсора) и корреляционную (время тренировок и высота прыжка). Имейте в виду, что, когда в обыденной речи просто говорят о корреляции, то имеют в виду положительную и значимую (достаточно высокую) взаимосвязь.

Этих знаний вполне хватит, чтобы понимать других и самому к месту ввернуть этот термин. Для более глубокого изучения необходимо разобраться, какие бывают коэффициенты корреляции, как их рассчитывать, как интерпретировать результаты. Это может быть полезно студентам, при проведении эмпирических исследований по психологии или социологии; при написании дипломных и курсовых.

Корреляции в дипломах по психологии

Коэффициент корреляции Пирсона

Коэффициент корреляции Спирмена

Надеюсь, эта статья поможет вам написать работу по психологии самостоятельно. Если понадобится помощь, обращайтесь (все виды работ по психологии; статистические расчеты). Заказать

Источник: http://dip-psi.ru/korrelyatsiya

Формула лидерства

коллерируется что это значит

Даю формулу / уравнение «Как стать лидером»

Пост в продолжение наших исследований лидерства

Идея поста простая: определить не просто составляющиелидерства (мы их выявили в см. Портрет российского лидера), а вес этихсоставляющих, фактически акценты лидерства

Сразу хочется предостеречь критиков: прежде чем выдаватькритику (а базовое утверждение критиков – выборка исследованиянерепрезентативна), сначала почитайте про цели исследования, метод иматематический аппарат.

И если вы слышали о применении бинарного логистическогоуравнения регрессии, то, уверен, мы найдем общий язык.

Цели

конечно я не собираюсь переносить результаты на всюгенеральную совокупность менеджеров России. Но цель немного проще: япрочитал в статье про гугль (см.

Как Google стал №3 в списке самых дорогих компаний Мира, используя People Analytics) про выведение формулы лидерства (мы ещевернемся к формуле гугля), захотел опробовать инструмент, подтвердитьвозможности инструмента, возможности применять его точечно, под различныекомпании.

Забегая вперед, скажу, что создал продукт – фактически повторяюидею Гугля

Метод

Идея проста: мы имеем набор различных характеристик лидера,нам необходимо понять вес и вклад в «лидерство»

Т.е. буквально: на чем делать акцент, чтобы с бОльшейвероятностью быть лидером.

Математически я выбрал, как уже сказал, метод бинарнойрегрессии (про регрессию вот например интересный пост Зачем нужна модель Киркпатрика – там же ссылка на запись вебинара о регрессионном анализе, чтобывы могли составить представление о методе)

В итоге мы должны получить уравнение по типу:

У = С + С1Х1 + С2Х2 . СnХn

Где У – вероятность быть лидером,

С – константа,

Х1 и т.п.. – переменные лидерства

С1 и т.п.. – величина влияния на вероятность лидерства

Проблема метода

К сожалению проблема метода (а может и наоборот,преимущество) составляет отсутствие коллинеарности признаков: в уравнениидолжны присуствовать только те переменные, что имеют минимальную корреляциюмежду собой

Поэтому подгон переменных превращается из науки в искусство)

Но меня оправдывает то, что изменение корректности выводов взависимости от выбранных переменных составляет максимум 2-3 % (т.е. мы можемпредсказать лидерство с вероятностью или 80, или 82, 5 % — это важно только вГазпроме, не иначе), и не может повлиять принципиально на наш выбор.

При этом мы исходим из положения, что коррелируемыепеременные сами проявляются в работе. Так например поинт Делегированиеполномочий значимо коррелирует с Профессиональной экспертизой. Это значит, чтомы можем включить более сильный конструкт, подразумевая, что если руководительделегирует полномочия, значит он обладает при этом профессиональнойэкспертизой.

Результат

Модель лидерства объясняет (предсказывает) 75 % всехслучаев, причем лидерство предсказывает лучше – 81, 2 % лидерства и 68 % нелидерства

Формула лидерства такова: 

Y=2,708-0,871(Руководительне критикует при всех)-1,774(Руководитель всегда благодарит подчиненного зауспехи – или благодарит за все достигнутые успехи)-1,233(подчиненный имеетполную свободу в выборе средств выполнения задания)-1,242З(Руководительпроявляет заботу о развитии подчиненного)

Это значит, что если вы выполняете все заявленные поинты, товероятность того, что вас оценят как лидера равна 91, 77 %

Не погружаюсь в детали, но могу сказать, что ключевые поинты успеха:

  • Забота о развитии подчинненого
  • Делегирование полномочий
  • Подтверждение заслуг подчиненного и уважение

Эти качества значимее, чем профессиональная экспертиза и наличие строго поставленных KPI

сравните с выводом Гугля

Источник: https://edwvb.blogspot.com/2013/03/kak-stat-leaderom.html

Что такое корреляция

Наукообразные понятия всегда популярны. Глагол «коррелировать» широко используется журналистами и политиками, иногда не к месту. Обычно термином «корреляция» обозначают любую связь.

Люди давно заметили, что все явления, происходящие на нашей планете, в некоторой степени оказывают влияние друг на друга. Не всегда связи между ними можно с легкостью обнаружить, но, тем не менее, они существуют. Говоря о взаимозависимости событий, нередко употребляют слово «корреляция». Чаще всего его используют экономисты и аналитики.

Разберемся, что на самом деле обозначает это понятие.

Корреляция: определение

Пожалуй, первым в научном мире о корреляции заговорил палеонтолог Жорж Кювье. На рубеже 18-19 веков он сделал ряд открытий в области сравнительной анатомии. В результате этих открытий Кювье сформулировал закон соотношения частей, согласно которому изменения в строении одного из органов животного приводят к изменениям в строении других органов. Опираясь на эти знания, Кювье научился восстанавливать облик ископаемых животных по отдельным сохранившимся фрагментам.

Что же касается статистики, то в этой науке понятие корреляции закрепилось позже – в конце 19 века, благодаря английскому биологу Фрэнсису Гальтону.

Корреляция – это не просто связь (relation), а, скорее, взаимоотношения или взаимозависимость (co-relation).

Формула для получения коэффициента корреляции была выведена учеником Гальтона, математиком и биологом К. Пирсоном.

Коэффициент корреляции

Корреляцией называют статистическую связь каких-либо независимых друг от друга величин. Предполагается, что как только значение одного из параметров меняется, меняется и значение другого. Если же изменения касаются только отдельных статистических характеристик, связь такого рода считается статистической. О корреляции в этом случае речи не идет.

Для выражения степени взаимозависимости используется коэффициент корреляции. Диапазон значений коэффициента – от -1 до +1.

  • Если корреляция является абсолютной и положительной (+1), то при подорожании одной ценной бумаги в той же степени будет дорожать и другая.
  • Говоря об абсолютной отрицательной корреляции, мы подразумеваем, что если стоимость одной ценной бумаги растет, то стоимость отрицательно коррелированной – падает.
  • Если же коэффициент корреляции нулевой, то никакой взаимозависимости между движениями ценных бумаг нет: они случайны.

Чем выше значение коэффициента, тем больше проявляется взаимозависимость. Если значение коэффициента больше 0,5, то взаимосвязь ярко выражена.

Необходимо уточнить, что абсолютная корреляция ценных бумаг существует только в идеальном мире. В реальном же акции только в некоторой степени коррелированы.

Парная корреляция

Этот термин употребляется для обозначения взаимоотношений между двумя определенными величинами. Известно, что расходы на рекламу в США в значительной мере влияют на объем ВВП этой страны. Коэффициент корреляции между данными величинами по итогам наблюдений, продолжавшихся в течение 20 лет, составляет 0,9699.

Более «приземленный» пример – связь между посещаемостью страницы онлайн-магазина и объемом его продаж.

И уж, конечно, вряд ли кто-нибудь станет отрицать наличие зависимости, существующей между температурой воздуха и продажами пива или мороженого.

Корреляция – это взаимозависимость двух величин; коэффициент корреляции – это объективный показатель, определяющий степень этой взаимозависимости. Коэффициент корреляции может быть и положительным, и отрицательным. Что касается ценных бумаг, то они крайне редко бывают абсолютно коррелированными.

ЭТО ИНТЕРЕСНО:  Что такое бессознательное в психологии

Источник: http://www.temabiz.com/terminy/chto-takoe-korreljacija.html

Общая информация

MARTECH EXPO — цикл специализированных форумов, рассказывающий о новых технологиях и зарекомендовавших себя решениях, формирующий понимание о путях их эффективной интеграции в маркетинговую стратегию и операционную деятельность компаний. Это мероприятия для растущего сообщества гибридных профессионалов высшего звена, зона ответственности и экспертизы которых распространяется как на маркетинг, так и IT.

Форумы стирают традиционные границы между маркетингом и информационными технологиями, поощряя творческое сотрудничество внутри организации.

ВПЕЧАТЛЯЮЩИЙ СПИСОК ИЗ 300 ВЫСТУПАЮЩИХ

4 ГОРОДА,

ПРИНИМАЮЩИХ 

ФОРУМЫ ЦИКЛА 

БОЛЕЕ 4000

ДЕЛЕГАТОВ ИЗ

15 СТРАН 

БОЛЕЕ 100 КОМПАНИЙ ЭКСПОНЕНТОВ

Отзывы коллег о MarTech Expo 2018

“Поздравляем команду MarTech Expo Russia 2018 с успешно проведенным мероприятием! Отличный старт! Polymatica была рада присоединиться к команде экспертов и рассказать о нашем опыте работы с данными для маркетинговых подразделений в разных компаниях.   

Данные называют новой мировой валютой, и самую большую ценность они имеют для маркетологов: определение паттернов поведения, создание успешных таргетированных предложений, оптимизация затрат на рекламу и продвижение – это только часть вопросов, на которые можно ответить с помощью анализа данных.

 Многие компании уже сейчас пытаются с этим работать, используя Excel и SQL-запросы к базе и, несмотря на трудоёмкость процесса, остаются довольны результатом.

 MarTech Expo Russia 2018 удалось собрать лидеров отрасли, чтобы маркетологи получили возможность изучить современные технологии и инструменты для продвинутой аналитики, когда на проверку гипотезы уходит один час, а не неделя.”

Директор по маркетингу, Polymatica

Наталья яшенкова

«Современный маркетинг становится технологичным и все более лояльным к эмпирике. Сегодня практически все гипотезы и бизнес-идеи требуют статистической обработки и математического моделирования. Профессионалы рынка говорят о ценности данных и инструментов для их анализа, и их слова не расходятся с делом.

MarTech Expo Russia 2018 показал, что потребности рынка и возможности поставщиков данных коррелируют достаточно сильно. А это значит, что те идеи, которые обсуждались на мероприятии, уже в ближайшее время будут реализованы на практике.

Огромная благодарность организаторам, которые смогли важный тренд рынка органично сформатировать в виде структурированных кейсов: получилось полезно с точки зрения теории и, что самое важное – практики.”

Заместитель генерального директора, НБКИ

Владимир шикин

“MarTech Expo Russia — одно из немногих событий индустрии маркетинга и рекламы, которое концентрируется на профессиональном контенте. Насыщенный качественный материал, упакованный в динамичную, хорошо структурированную программу. Собственно, это и стало ключевым моментом в принятии решения — мы сразу увидели себя в секциях «Аналитика данных» и «Управление талантами в маркетинге».

Панельная дискуссия во время открытия форума, с участием мэтров индустрии маркетинга и рекламы России, подтвердила наш выбор —  действительно, сегодня повестка индустрии во многом формируется современными практиками работы с клиентоцентрическими данными. Что в свою очередь требует соответствующих навыков и подготовки у самого широкого круга маркетологов.

Только сочетание обоих факторов — аналитические практики и дата-грамотные маркетологи — позволяет уверенно ожидать кратного возврата на маркетинговые инвестии.” 

Давид вачадзе

“Спасибо большое за приглашение участвовать в конференции. Будем рады и дальше с Вами работать! Очень нужное направление!

Арно труссе

“Для меня участие в MarTech Expo Russia 2018 было интересно форматом, при котором большая часть лекций была об инструментарии  и case study, причем из очень разных областей. Лекторы — все практики, презентации — просты и конкретны, case study — о том, что было в последние год-два.”

Директор по специальным проектам, RCG

Корреляция валютных пар — что это и как это можно выгодно использовать?

Преимущественно корреляцию валютных пар определяет текущее состояние финансового рынка. Поэтому при воздействии изменений меняется и корреляция – этот процесс можно подвергать анализу для прогнозирования. Предусмотрены специальные таблицы коэффициентов, которыми трейдер может пользоваться при построении стратегии торговли.

Коэффициент корреляции – индекс, характеризующий зависимость котировок валютных пар; соотношение, определяющее направление движения курсов.

На рынке есть два вида корреляции – прямая и обратная. Прямая определяет позитивную тенденцию – это положительный показатель. Обратную еще называют зеркальной – отрицательное отображение, при котором происходит противоположное движение курса нескольких разных пар. При прямой тенденции наблюдается равное движение котировок разных валютных пар.

Коэффициент позволяет систематизировать движение валютных пар. Его диапазон — +1 — -1. Эти показатели обозначают полную противоположность. И чем меньше при анализе устанавливается разница, тем выше экономическая взаимосвязь между государствами, которым принадлежат взятые ща пример валюты. Также важность приобретает близость между стратами в географическом плане.

Таблица корреляции валютных пар, расшифровка значений

Рекомендуется во время выполнения анализа ситуации на рынке пользоваться таблицей корреляции пар. Ее разработали аналитики, работающие на Форекс. Рассмотрим основные значения:

  • 1 – валюты перемещаются в едином направлении.
  • 9 – 0.5 – двигаются в едином направлении с незначительными отклонениями, есть вероятность изменения колебаний, которая снижается при повышении показатели и наоборот.
  • 5 – 0.1 – корреляция снижена, зависимость пар растет.
  • 0 – отсутствие корреляции, при которой зависимость между парами не наблюдается.
  • 1 – 0.5 – корреляция снижается, при которой зависимость между парами укрепляется.
  • 5 – 0.9 – корреляция растет, направления меняются (происходит положительная тенденция после отрицательной);
  • -1 – стоимость одной пары снижается, другой – растет (наблюдается обратная зависимость).

Как анализировать корреляцию?

Чтобы отыскать корреляционную связь, можно пользоваться существующими утилитами из Интернета (которые не сложно найти в Гугле по запросу «корреляция валют форекс») или делать всё руками, в старом добром экселе. Там есть такая замечательная функция КОРРЕЛ, которая показывает корреляцию двух выбранных множеств данных. Берем курсы нескольких инструментов, копируем исторические данные в Эксель и ищем корреляцию.

Чтобы искать прямую корреляцию, необходимо выделять два совпадающих по временному промежутку набора данных. Чтобы искать скользящую взаимосвязь, сдвигаем множество вправо или влево на несколько периодов. Корреляция более 0.5 свидетельствует о прямой взаимосвязи, менее 0.5 – об обратной взаимосвязи, в пределах от -0.5 до 0.5 – об отсутствии взаимосвязи.

Эти границы более чем условны, следует проверять их на практике

  • На рисунке Косинусоида и она же только с наложенным на неё шумом. Слабенький шум и поэтому связь высокая.
  • Здесь добавляем шум ко второму ряду и видим что взаимосвязь падает.
  • Ещё добавляем шум и взаимосвязь почти исчезает.
  • А здесь пример обратной корреляции валют. Как видим когда одна расчёт другая падает! Как EURUSD и USDCHF

Примеры торговли на корреляции

Цель использования анализа – подтверждение технически полученных сигналов при прогнозировании стоимости.

Приведем пример. Возьмем три актива, которые практически не связаны между собой (минимальная зависимость). Это будут пары EUR/USD (1), USD/JPY (2), EUR/JPY (3).

Итак, пара (1) по прогнозу должна идти вверх, при этом пара (2) в таком случае будет направлена вниз, поскольку у них обратная зависимость.

Если сигнал по паре (2) отсутствует, тогда берется пара (3) и по ней изучается поведение. Фактически предстоит определить, кто из игроков рынка – Япония, США или Европейский Союз является определяющими в движении рыночных пар на текущий момент.

Формула определения коэффициента корреляции

Итак, рассмотрим формулу.

Коэффициент корреляции (актив 1 и актив 2) = результат действия 1 делить на результат действия 2, где

Действие 1 = (стоимость актива 1 минус среднее значение) / (стоимость актива 2 минус среднее значение).

Действие 2 = определяется корень из (стоимость актива 1 минус среднее значение) / (стоимость актива 2 минус среднее значение) в квадрате.

Способы использования корреляции

На Форексе можно использовать корреляцию в следующих целях:

  • снижение рисков (особенно анализ подходит трейдерам, которые работают на Forex с несколькими парами);
  • удвоение доходов или убытков (при правильном прогнозировании удается увеличить доход в два раза, используя две валютные пары в работе, но при неправильном это повлечет высокие убытки);
  • диверсификация рисков (прямая корреляция пар должна быть не выше 0.7);
  • хеджирование рисков (если две пары, цены по которым двигаются противоположно друг другу, помогут определить зависимость между другими парами, то риски удастся снизить, заработав на этом).

Валютная корреляция постоянно меняется. Проводить анализ нужно периодически, перед заключением каждой сделки. Для этого предусмотрен электронный калькулятор, упрощающий работу трейдера.

Рассмотрим такое явление, как межвалютная корреляция на Форексе. Данная методика может существенно повысить понимание рыночных процессов, а также улучшить качество ваших краткосрочных и среднесрочных прогнозов. Существует две разновидности межвалютной корреляции, которые могут помочь в работе трейдера. Рассмотрим подробнее.

Корреляция – это статистический термин, означающий наличие взаимосвязанных тенденций изменений между двумя рядами данных. В нашем случае Валютная корреляция — это взаимосвязь между историческими данными курсов одной валютной пары. Или изменения курса одной пары могут быть взаимосвязанными с изменениями другой пары.

Данная взаимосвязь чаще всего имеет фундаментальное экономическое обоснование и уходит корнями в особенности мировой экономики. Проще говоря, есть две валютных пары: A/B и C/D.

Если между ними есть корреляция, при росте курса A/B может стабильно наблюдаться или рост кусра C/D (тогда это прямая корреляция) или его падение (тогда корреляция буде обратной).

Выше мы говорили о двух разновидностях. Это скользящая и прямая корреляция. Прямая корреляция валютных пар – явление, полезное для повышения точности прогнозов. Даже торгуя на одном инструменте, вы можете повысить точность прогнозирования, применяя анализ нескольких валютных пар. Вернемся к нашим A/B и C/D, допустим, вы торгуете инструментом A/B. Известно, что эти валютные пары в прямой корреляции, то есть вверх и вниз идут синхронно.

Ваш технический анализ показал, что пара A/B должна падать. Соответственно, если теханализ пары C/D говорит об обратном, есть повод усомниться в достоверности сигнала. Если же всё совпало, — вы можете с большей уверенностью открывать позицию. Получается, зная взаимосвязи, можно уменьшить количество случайных сигналов. Однако нужно помнить, что корреляционный анализ работает на относительно больших масштабах (в лучшем случае на часовых или получасовых графиках).

Если ваша торговая стратегия базируется на «минутках», эти данные могут только помешать.

Следующий вид корреляции – скользящая. Суть в том, что взаимосвязь проявляется на сдвинутом по временной шкале наборе данных. То есть изменение курса пары A/B сейчас является предвестником изменения пары C/D в будущем. Если собрать информацию, достаточно детальную для формирования торговой стратегии, наличие таких корреляций может очень существенно повысить точность. Фактически, у вас появляется инструмент базового прогнозирования курса.

Текущая корреляция наиболее популярных валютных пар

Нужно понимать, что корреляция между валютами не является постоянной, рынок постоянно меняется. Приведенные здесь данные являются примерными, точную информацию нужно рассчитывать самостоятельно.

Рассмотрим, как коррелирует с другими инструментами наиболее популярный среди трейдеров инструмент EUR/USD:

  • Прямая корреляция с: AUD/USD, GBP/USD, NZD/USD
  • Обратная корреляция с: USD/JPY, USD/CHF, USD/CAD

Еще один любимый нашими трейдерами инструмент – «йенадоллар», USD/JPY. Взгялем на него:

  • Прямая: USD/CHF, USD/CAD
  • Обратная: EUR/USD, AUS/USD,GBP/USD,NZD/USD

Что касается скользящей корреляции, ловить ее довольно сложно. К примеру, часто цена на золото опережает или немного отстает от GBP/USD. Но такую взаимосвязь нужно рассчитывать чуть ли не для каждого отдельного торгового дня.

Источник: https://tradexperts.ru/tehnicheskij-analiz-foreks/korrelyaciya-valyutnyh-par

Уважение к настоящему моменту: что такое осознанность?

Если кто-то пытается убедить вас, что завтрак препятствует набору веса или что можно заболеть просто от холодной погоды, отправьте ему одну из диаграмм Тайлера Вигена.

ЭТО ИНТЕРЕСНО:  Что такое креативное мышление

Он составляет графики странного сходства между, казалось бы, несущественными статистическими данными, демонстрируя таким образом, что вы можете найти корреляцию между любыми не связанными друг с другом событиями.

Оказывается, объемы потребления сыра на душу населения коррелируют с количеством людей, которые умерли, запутавшись в простынях, а число утонувших в бассейне увеличивается и уменьшается вместе с числом фильмов, в которых снялся за год Николас Кейдж. Об этом феномене Виген написал книгу «Ложные корреляции».

Тем не менее мы не можем не замечать некоторых закономерностей в жизни, — и это необязательно просто совпадения. У меня нет никаких доказательств, но я уверен, что благодаря медитации телефон разряжается медленнее.

Я наблюдал эту зависимость в течение нескольких лет и верю, что здесь есть причинно-следственная связь. Как только я перестаю практиковать медитацию, мне приходится заряжать телефон раньше. Летом мои занятия были непостоянными, и батарея садилась действительно быстро.

Сейчас, когда я вернулся к двум коротким сессиям за день, мне не нужно заряжать телефон до того, как идти спать.

Объяснение довольно простое, но оно указывает на кое–какой более серьезный процесс. Обычное приложение, которое отслеживает активность использования телефона, точно подтвердит, что чем регулярнее я медитирую, тем меньше времени провожу, уставившись в экран. Есть и другие изменения в поведении, которые, уверен, связаны между собой. Я ем меньше вредной пищи, делаю меньше глупых покупок, легче встаю по утрам; работа сильнее меня увлекает.

В общем, я становлюсь намного менее импульсивным. Все потому, что регулярная практика медитации делает меня более внимательным в течение всего дня. Когда ты внимателен, тебе не кажется, что настоящий момент нуждается в совершенствовании. Это значит, что становится меньше ситуаций, которые, по моим ощущениям, стали бы лучше, если бы я достал телефон и пролистал твиттер. Таким образом, мой телефон остается в кармане, я остаюсь в настоящем моменте, а моя батарея остается заряженной.

Когда обычные моменты хороши сами по себе

Когда я регулярно медитирую, у меня реже возникает желание развлечься или утешиться, потому что большую часть времени меня устраивают и текущие моменты. Смартфон — отличный барометр этого желания, потому что часто он используется для того, чтобы сбежать: от скуки, от необходимости принимать решение, от тревожных мыслей. Это что-то вроде стопроцентно работающего средства — даже несмотря на то, что работает оно не так уж замечательно.

Смотреть в телефоне погоду перед выходом на улицу, — это одно дело. Но проверять инстаграм в шестой раз за день — это, очевидно, один из видов бездумной охоты за развлечениями, которой мы бы себя не утруждали, если бы находили удовольствие в обычных моментах. Когда моя практика снова стала постоянной, я заметил признаки того, что ко мне вернулась определенная уверенность.

Поутихла тревога, связанная с общением с людьми. Я с нетерпением жду момента, когда получится приняться за дело. Реже прерываюсь во время работы. Меньше размышляю и гораздо больше двигаюсь, делаю, завершаю дела. Я обнаружил, что меня радуют довольно странные детали: край рукава моей рубашки, чернота тени дерева, упорядоченность городских кварталов, гудение холодильника.

Постоянная неуверенность по поводу будущего, по поводу того, на что я способен, по поводу каких-то определенных жизненных дилемм испарилась — несмотря на то, что у меня больше работы и более жесткие дедлайны, чем летом. Как будто слой спокойствия, которое не зависит от внешних обстоятельств, лег сверху на мои будничные дела.

Сейчас мне уже хорошо знакомо это фоновое чувство уверенности, которое приходит вместе с осознанным подходом к жизни, хотя оно бесследно испаряется, когда я перестаю практиковать.

Я уже давно знаю, что жизнь становится тем лучше, чем чаще я сижу и медитирую, но теперь принцип этого действия ясен: осознанность — это противоположность постоянной потребности в чем-либо.

Чем регулярнее моя практика (даже если я медитирую всего несколько минут в день), тем реже мне хочется добавить что-то в текущий момент, и меньше всего — вот это низкопробное возбуждение, которое появляется, когда обновляешь соцсети.

Заурядные моменты (мой любимый пример — прогулка по парковке) начинают приносить определенное удовлетворение, которое не зависит от исхода или результата. Они странным образом оказываются самодостаточными. И поскольку в жизни постоянно присутствует практически неограниченный запас таких мгновений, в какой-то момент начинаешь чувствовать себя богачом.

Осознанность — это просто уважение к настоящему моменту

Для тех, кто не совсем понимает, что такое медитация, — по сути вы выделяете время для того, чтобы сесть и наблюдать в деталях, каково это — быть человеком, который сидит здесь. Это намного интереснее, чем звучит, поскольку, когда вы внимательны, вы замечаете множество процессов.

Во-первых, есть целый ряд ощущений внутри организма: дыхание, давление, цветные пятна перед глазами, едва уловимая боль, неопределенная пульсация и покалывание, воздух касается кожи, язык касается зубов, суставы и мускулы дают о себе знать. В комнате вокруг вас существуют звуки и вибрации. И над всеми этими конкретными деталями — изменчивый небосвод мыслей, чувств, желаний и стремлений.

Основная идея в том, чтобы тихо наблюдать за некоторыми участками этого моря опыта; обычно начинают с дыхания: когда вы замечаете, что ваша мысль где-то блуждает, вы возвращаете ее обратно в настоящее. Самое важное — делать эту внимательность осознанной, то есть просто обращать внимание на то, каков текущий момент, исключая стремление изменить его. То, каким является данный опыт, важнее, чем то, каким он должен быть или каким вы бы хотели его видеть.

Это «наблюдение за чем-либо без попыток немедленно это изменить» становится новым опытом для многих людей; именно оно отвечает за возникающее чувство нормальности и уверенности. Вы узнаете, каково это — позволить времени идти своим чередом, не боясь и не надеясь, что оно должно пройти каким-то определенным образом.

Этот страх и эта надежда, которые сопровождают наш опыт во многих областях, являются одним из видов внутренней потребности — требованием к настоящему быть лучше, симпатичнее и комфортнее, чем оно есть на самом деле. Развивать осознанность — значит практиковать безусловную храбрость. Вы развиваете в себе намерение чувствовать реальность ровно такой, какой она является.

Это не то что обычно происходит автоматически. Мы сильно реагирующие существа, по-прежнему заточенные под жизнь в саванне. Из-за пятнышка горчицы на манжете рубашки мы можем испытать выброс адреналина, как при сражении или бегстве. Эту «нереактивность» и «ненуждаемость» нужно вырабатывать, и для этого не существует более удобного времени, чем несколько минут, когда вы сидите дома на подушке для медитации.

Думайте о том, что вы учитесь уважать настоящий момент таким, какой он есть, так же как мы учимся уважать человека, несмотря на его ошибки и несовершенства.

По сути, вся ваша жизнь является последовательностью таких встреч: приходит настоящий момент со всеми своими бородавками и прочими изъянами, и вы можете либо уважать и приветствовать его как несовершенную вещь, коей он и является, либо настаивать на том, что он должен быть лучше, красивее, отзывчивее к вам. Но, конечно, за мгновение он измениться не может.

Побочные эффекты такого элементарного уважения могут проявляться в неожиданных ситуациях — это зависит от ваших личных причуд и заморочек. Улучшается трудовая этика, — потому что вы намерены работать дальше, несмотря на сложные ситуации и неприятные компромиссы.

Социальное взаимодействие улучшается, потому что вы намеренно принимаете тот факт, что вас могут осудить или неправильно понять.

И батарея вашего телефона дольше остается заряженной, потому что очень немногие моменты в настоящем рождают в вас желание отвернуться от них и уставиться на крохотный экран.

Источник: https://theoryandpractice.ru/posts/14672-uvazhenie-k-nastoyashchemu-momentu-chto-takoe-osoznannost

Корреляция валют

Корреляция валюты происходит, когда цена двух или более валютных пар изменяется в тесной связи друг с другом. Существуют положительная корреляция, при которой цена валютных пар изменяется в одинаковом направлении, и отрицательная – в разном.

Для трейдеров на Форекс важно понимать связь между валютными парами, поскольку корреляция валют может повлиять на риск, которому подвергается ваш торговый счет.

Валютная пара заключает в себе две экономики

Валютные пары составлены из двух различных валют, и их стоимость рассчитывается в виде отношения одной к другой. Каждая валюта принадлежит экономике, которая может влиять на спрос и предложение на нее.

Если стоимость одной валюты увеличивается (или уменьшается), она растет (или падает) в цене относительно всех остальных валют, а не только против конкретной.

Например, если евро растет в цене против доллара США, велика вероятность, что он также вырастет в цене против всех остальных валютных пар, а не только против доллара. Вышесказанное означает, что валютные пары не могут торговаться изолированно.

Из этого не стоит делать вывод, что стоимость валюты изменится на такую же величину против всех остальных валютных пар. Например, если евро растет против доллара США на 100 пунктов, нельзя сказать, что повышение против австралийского доллара также составит 100 пунктов. Однако стоимость против австралийского доллара, скорее всего, вырастет на определенный процент.

Положительная корреляция

Положительная корреляция – это изменение цены двух валютных пар в одинаковом направлении: если стоимость одной растет, растет и стоимость другой. В качестве примера возьмем валютные пары EUR/USD и AUD/USD.

EUR/USD состоит из евро и доллара США. Если цена EUR/USD растет, спрос на евро увеличился или спрос на доллар уменьшился. В любом из сценариев стоимость евро может вырасти по сравнению со стоимостью доллара.

Если спрос на доллар США падает, снизится и спрос на доллар США против других валютных пар, поскольку спрос на доллар будет ниже в целом – он не становится слабее против только одной валюты.

Если EUR/USD растет в цене из-за ослабления доллара, можно также ожидать роста AUD/USD. Это пример положительной корреляции между EUR/USD и AUD/USD.

Отрицательная корреляция

Отрицательная корреляция означает, что стоимость двух валют изменяется в противоположных направлениях – если одна валюта растет, другая будет падать. Для примера возьмем другие валютные пары: EUR/USD и USD/JPY.

Если спрос на доллар растет, то цена EUR/USD уменьшается, тогда как USD/JPY растет. Это происходит из-за того, что стоимость доллара США по-разному представлена в этих валютных парах. Ослабление доллара будет выглядеть как рост EUR/USD и падение USD/JPY.

Торговля более чем одной валютной парой за раз

Из-за корреляция между различными валютами, стоит принять некоторые меры предосторожности, когда вы торгуете несколькими валютными парами за раз.

Корреляция валюты может увеличить общий риск для вашего торгового счета

Скажем, вы рискуете 2% от вашего торгового счета в отдельной сделке. Если вы открываете длинные позиции на EUR/USD и на GBP/USD, казалось бы, вы открыли две сделки с риском 2% в каждой.

Однако из-за положительной корреляции между EUR/USD и GBP/USD, если стоимость одной из валютных пар изменится в каком-либо направлении, то и стоимость другой быстро изменится в том же. В результате, если одна из валютных пар оказалась против вашей сделки, то и с другой произойдет то же самое. Таким образом, вы, на самом деле, рискуете 4% вашего счета на одной сделке.

Коррелированные сделки могут взаимно исключать друг друга

Если трейдер открывает длинную позицию с EUR/USD и короткую позицию с GBP/USD, тогда из-за высокой вероятности движения в одном направлении, одна принесет прибыль, а другая – убытки. Любая прибыль, полученная в одной сделке, уравновесится убытками в другой. Открытие противоположных позиций на сильно коррелированных валютах является совершенно не продуктивным.

Аналогичным образом, если трейдер открывает такую же позицию с отрицательно коррелирующими валютами, например, с EUR/USD и USD/JPY, тогда прибыль по одной из позиций будет означать убыток по другой. Любая полученная в сделке прибыль, скорее всего, будет уравновешена убытками по другой.

Корреляции могут быть измерены

Корреляции между валютными парами не являются точными. В зависимости от фундаментальных факторов, стоящих за ними, корреляция валюты может становиться сильнее или слабее – и даже полностью нарушаться. В финансовой индустрии корреляции обычно меряют по шкале от +1 до -1:

  • +1 = идеальная положительная корреляция
  • -1 = идеальная отрицательная корреляция
  • 0 = полное отсутствие корреляции

Извлечение выгоды из корреляции валют

Корреляция валют может нести преимущества для торговли, поскольку наблюдение за одной валютной парой может подсказать вам поведение другой, если между ними существует корреляция.

Подтверждение сделок и анализ

Источник: https://learn.tradimo.com/fundamentalnyi-analiz-rynka-foreks/korrelyatsiya-valyut

Понравилась статья? Поделиться с друзьями:
Школа психологии
Как понять что тебя больше не любят

Закрыть